Im Haus bleiben und trotzdem liquide werden — welcher Weg trägt?

Stand: Juni 2026 · ← zum Leitfaden

Antwort zuerst. Teilverkauf, Leibrente und Umkehrhypothek versprechen dasselbe — Geld aus dem Haus, ohne auszuziehen — tragen aber sehr unterschiedliche Risiken. Beim Teilverkauf zahlen Sie fortan ein Nutzungsentgelt für den verkauften Teil; bei der Leibrente hängt alles an Ihrer Lebensdauer und an der Verlässlichkeit des Anbieters; bei der Umkehrhypothek wächst die Schuld über die Jahre durch Zinsen still weiter. Vergleichen lässt sich das nur über die monatliche Nettolast auf lange Sicht. Holen Sie deshalb vor jeder Unterschrift eine zweite Meinung ein — bei der Verbraucherzentrale und einer Steuerberaterin. Oft ist der einfachere Weg der bessere.

Beim Teilverkauf verkaufen Sie einen Anteil Ihres Hauses an einen Anbieter und behalten den Rest. Sie bekommen einmalig eine Summe und bleiben Eigentümerin des übrigen Teils. Das klingt zunächst nach dem Beste-aus-beidem-Modell. Der Haken steckt im laufenden Nutzungsentgelt: Für den verkauften Anteil zahlen Sie Monat für Monat eine Art Miete an den Anbieter — und zwar so lange Sie dort wohnen. Über die Jahre summiert sich das erheblich, und das Entgelt kann steigen. Hinzu kommen oft weitere Bedingungen für den späteren Gesamtverkauf, die Ihnen Spielraum nehmen. Die einmalige Summe sehen Sie gleich; die monatliche Last tragen Sie still über zehn, zwanzig Jahre. Genau diese Last müssen Sie zuerst rechnen, bevor die Summe Sie überzeugt.

Bei der Leibrente verkaufen Sie das Haus gegen eine lebenslange monatliche Zahlung und ein gesichertes Wohnrecht. Sie ziehen nicht aus, das Eigentum geht aber über. Der Reiz ist Planbarkeit: ein festes Einkommen für die kommenden Jahre. Das Risiko ist eine Wette auf die eigene Lebensdauer. Leben Sie lange, war es ein gutes Geschäft; verstirbt jemand früh, bleibt ein großer Teil des Hauswerts beim Anbieter. Zudem hängen Sie über Jahrzehnte an dessen Verlässlichkeit — die monatliche Zahlung muss verbindlich gesichert und im Grundbuch abgesichert sein, sonst tragen Sie das Ausfallrisiko mit. Prüfen Sie genau, wer Ihnen die Rente zahlt und was geschieht, wenn dieser Anbieter in Schwierigkeiten gerät.

Die Umkehrhypothek ist ein Kredit auf das eigene Haus, den Sie zu Lebzeiten nicht tilgen. Sie bekommen Geld, bleiben wohnen, und die Schuld wird erst fällig, wenn Sie ausziehen oder versterben. Das Tückische ist die Aufzinsung: Weil Sie nichts zurückzahlen, schlagen die Zinsen jedes Jahr auf die wachsende Restschuld auf — über lange Zeiträume frisst dieser Zinseszins einen großen Teil des Hauswerts auf. Was als überschaubarer Betrag beginnt, kann nach zwanzig Jahren einen erheblichen Anteil am Erbe binden. Für die kommende Generation bleibt entsprechend weniger. Eine Umkehrhypothek kann passen, wenn niemand erben soll und das Haus ohnehin nicht in der Familie bleibt — aber das ist eine Entscheidung, die man mit offenen Karten und einer zweiten Meinung trifft.

Alle drei Modelle sind Finanzprodukte mit Anbietern, die daran verdienen. Bevor Sie eines wählen, lohnt der nüchterne Vergleich der monatlichen Nettolast über zehn und über zwanzig Jahre — und der Blick auf die einfacheren Wege. Häufig bringt ein normaler Verkauf mit Umzug in ein kleineres, altersgerechtes Zuhause unterm Strich mehr und bindet niemanden an einen Vertrag über Jahrzehnte. Soll das Haus in der Familie bleiben, ist oft ein Nießbrauch oder ein Wohnrecht der ruhigere Rahmen: Sie wohnen weiter, das Eigentum geht geordnet über, ohne fremden Anbieter dazwischen. Und manchmal ist die beste Entscheidung, vorerst nichts zu tun und die Frage in Ruhe zu sortieren. Eine zweite Meinung — bei der Verbraucherzentrale und einer Steuerberaterin — kostet wenig und schützt vor einer Unterschrift, die man zwanzig Jahre trägt.

Der folgende Rechner stellt die Wege grob nebeneinander. Er ist eine erste Orientierung, keine Beratung und kein Angebot — die belastbare Rechnung gehört in ein Gespräch mit einer unabhängigen Stelle.

Dieser Beitrag ordnet ein und ersetzt keine Rechts- oder Steuerberatung. Vor einer Unterschrift gehören die Verträge zu einer unabhängigen Stelle — Verbraucherzentrale und Steuerberatung; die Notarin beurkundet.